CGD - Crypto Government Department logo CGD - Crypto Government Department logo
Seeking Alpha 2022-10-07 16:58:04

A Detailed Bitcoin Options Strategy: Halve Your Losses And 2x Your Return

SummaryAlthough call options can be risky, given how Bitcoin has been moving in distinctive cycles, we can deploy call options with relatively less risk to maximize return and minimize risk.This study presents how call options can be used in each stage in the halving cycle, especially the upcoming recovery stage, which is expected to commence in the coming November.If we deployed our strategy laid out here, we would've cut our losses in half.ForewordThis is part 3 of our covered call ETF series. Before reading this article, We highly recommend that you familiarize our previous covered call studies: "QYLD: The One Market Condition That Justifies It" (here) "XYLD: Volatility-Adjusted Distribution Provides More Excess Return Than QYLD" (here) And our thesis on Bitcoin:"Actions Recommended By Bitcoin's Decade-old Cycle" (here)BackgroundOver a year ago, we published our thesis that Bitcoin (BTC-USD) has entered a bear market. That thesis is still relevant today. The 2 main findings of our study were: A typical Bitcoin halving cycle has 3 very distinct stages: a 1 to 1.5-year bull market, a 1-year bear market, and a 2-year recovery stage (Fig 1). The 1-year bear market typically consists of 5 sequences of events (Fig 1). Fig 1. Dissecting The Bitcoin Halving Cycle (Author, TradingView)We updated our thesis back in June 2022 stating that we expect Bitcoin to break below $20,000 to reach $10,000. Bitcoin did break below but reclaimed ...

Διαβάστε την Αποποίηση Ευθυνών : Όλο το περιεχόμενο που παρέχεται εδώ στον ιστότοπό μας, τους υπερσυνδεδεμένους ιστότοπους, τις σχετικές εφαρμογές, τα φόρουμ, τα ιστολόγια, τους λογαριασμούς κοινωνικών μέσων και άλλες πλατφόρμες (“Site”) προορίζεται μόνο για τις γενικές πληροφορίες σας, που προέρχονται από τρίτες πηγές. Δεν κάνουμε καμία εγγύηση οποιουδήποτε είδους σε σχέση με το περιεχόμενό μας, συμπεριλαμβανομένης ενδεικτικά της ακρίβειας και της ενημέρωσης. Κανένα μέρος του περιεχομένου που παρέχουμε δεν αποτελεί οικονομική συμβουλή, νομική συμβουλή ή οποιαδήποτε άλλη μορφή συμβουλών που προορίζεται για τη συγκεκριμένη εμπιστοσύνη σας για οποιονδήποτε σκοπό. Οποιαδήποτε χρήση ή εξάρτηση από το περιεχόμενό μας είναι αποκλειστικά με δική σας ευθύνη και διακριτική ευχέρεια. Πρέπει να πραγματοποιήσετε τη δική σας έρευνα, να ελέγξετε, να αναλύσετε και να επαληθεύσετε το περιεχόμενό μας προτού βασιστείτε σε αυτά. Η διαπραγμάτευση είναι μια εξαιρετικά επικίνδυνη δραστηριότητα που μπορεί να οδηγήσει σε μεγάλες απώλειες, επομένως συμβουλευτείτε τον οικονομικό σας σύμβουλο πριν λάβετε οποιαδήποτε απόφαση. Κανένα περιεχόμενο στον ιστότοπό μας δεν προορίζεται να είναι παράκληση ή προσφορά